Публичная акционерная нефтяная компания “Башнефть” (BANE) занимается разработкой и реализацией, разведкой, добычей и переработкой запасов нефти в России.
- Прогнозная цена: 1 090 ₽ (+3,32%)
- Рекомендация: Держать
- Дата: 13.03.2023
- Срок прогноза: 12 месяцев
- Аналитик: Финам
- Источник: BestStocks.ru
Драйверы роста:
- После просадки весной «Башнефть» успешно стала восстанавливать добычу. Благодаря крайне низкой базе 2021 года в прошлом году добыча нефтяника могла вырасти более чем на 25% г/г, на что указывают данные Башкортостанстата.
- На фоне повышенных рублевых цен на нефть и восстановления добычи «Башнефть» может продемонстрировать рост основных финансовых результатов по итогам 2022 года. По нашим оценкам, выручка нефтяника может вырасти на 29% г/г и EBITDA – на 45%. Однако в текущем году мы ожидаем ухудшения финансовых результатов в связи с вероятным снижением цен на нефть в рублях и влиянием санкций.
- Наибольший интерес в инвестиционной истории «Башнефти» вызывают дивиденды. Норма выплат составляет около 25% прибыли по МСФО. По нашим оценкам, по итогам 2022 года «Башнефть» может выплатить 188 руб. дивидендов на акцию, что соответствует 17,8% доходности на ао и 21,8% на ап. Отметим, что прогноз содержит высокую степень неопределенности из-за возможности бумажных убытков.
Оформите подписку и получайте самые свежие рекомендации по торговле американскими акциями. Выберите наиболее удобный тип подписки (на день, ежемесячную, ежегодную или бессрочную). Чтобы сразу оценить все преимущества, воспользуйтесь бесплатным пробным периодом.
Читайте также:
