Выход на иностранные биржи и последующая торговля на них раскрывает весь спектр перспектив мирового фондового рынка. В России ценные бумаги многих зарубежных эмитентов можно приобрести на Санкт-Петербургской бирже. Сегодня на ней представлено около 1600 иностранных активов. Однако даже такая внушительная, на первый взгляд, цифра далеко не исчерпывает реальные возможности крупных международных биржевых площадок. В связи с этим у части российских инвесторов и трейдеров вызывает неподдельный интерес именно торговля за рубежом.
Допуск к торгам на американских, европейских и азиатских биржах предоставляют иностранные брокеры. Многие из них заключают договоры с гражданами других стран. Доступно сотрудничество с ними и для россиян, а также для жителей постсоветского пространства. В отдельных случаях и российские брокеры позволяют своим клиентам торговать непосредственно на международных площадках, но для этого необходим статус квалифицированного инвестора. При этом зарубежные брокеры такой статус не требуют, что делает сотрудничество с ними более удобным.
В этой статье мы рассмотрим лучшие иностранные брокерские компании. Составим своеобразный рейтинг, сравнив условия обслуживания, которые предлагают эти брокеры для россиян и других иностранцев. А также выделим особенности, плюсы и минусы торговли через западных посредников.
Кто такой иностранный брокер
Брокерская компания — это профессиональный участник фондового рынка, который выступает посредником между инвесторами и биржами. В России немало лицензированных брокеров, предоставляющих возможность торговать и инвестировать на национальных и зарубежных биржах. Однако доступ на мировые фондовые биржи у них — это скорее экзотическая услуга, чем общая практика. Гораздо более широкие возможности у крупнейших иностранных брокеров. Это брокерские компании, зарегистрированные в других странах, действующие вне российской юрисдикции. В силу своего географического положения и более развитой инфраструктуры они позволяют своим клиентам торговать не на четырех-пяти, а на десятках различных площадок, разбросанных по всему миру.
Если российский инвестор или трейдер планирует активно использовать ценные бумаги эмитентов других стран, не желает ограничиваться тем набором финансовых инструментов, что представлены на национальных биржах, сотрудничество с зарубежным брокером будет для него более удобным, перспективным и выгодным.
Типы зарубежных брокеров
Среди доступных для россиян зарубежных брокерских контор можно выделить следующие типы:
- Американские — зарегистрированные в США и работающие в американской юрисдикции. Поскольку в Штатах строгое законодательство, их работа контролируется самыми жесткими регуляторами.
- Европейские — действующие на территории Евросоюза. Также отличаются большой надежностью в силу строгой регуляции.
- «Дочки» российских компаний — открытые за рубежом дочерние компании отечественных брокерских или банковских организаций. Удобны наличием русскоязычной поддержки.
- Офшорные — зарегистрированные в оффшоных зонах, таких как Кипр, Сейшелы, Невис, остров Мэн и пр. Отличаются сравнительно невысокими требованиями к стартовым депозитам.
Существуют также брокеры азиатского региона — Китай, Гонконг, Сингапур и др. Но для граждан РФ они пока максимально экзотичны и менее доступны.
Критерии выбора брокерской компании
Выбирая посредника для инвестиций за границей, необходимо акцентировать внимание на особенностях лицензии брокера, ассортименте биржевых площадок и финансовых инструментов, размере комиссионных сборов, наличии страхования счетов.
Для лиц, не владеющих иностранными языками, крайне желательно наличие русскоязычной поддержки. Немаловажным является и удобство торговых терминалов, приложений и иных сервисов, предлагаемых брокером своим клиентам. К конкурентным преимуществам также относятся широкая линейка продуктов и дополнительных услуг. Все эти аспекты мы учли при составлении нашего брокерского чарта.
Рейтинг зарубежных брокеров
Мы изучили ключевые условия обслуживания и особенности работы нескольких западных организаций, наиболее популярных в России. Полагаем, этого вполне достаточно, чтобы сделать первоначальные выводы о целесообразности заключения договора с той или иной из них.
В наш топ-6 зарубежных брокеров вошли компании:
- Just2Trade. В прошлом американская компания, выкупленная русским холдингом Finam и ныне зарегистрированная на Кипре. Имеет лицензии в Евросоюзе, Великобритании и США. Оперативный и высокотехнологичный брокер с низкими комиссиями.
- InteractiveBrokers. Популярный у россиян американский дискаунт-брокер с широчайшими биржевыми возможностями, распространяющимися на 24 страны мира. Имеет высокий рейтинг надежности.
- EXANTE. Социальная и торговая платформа, открывающая выход более чем на 50 биржевых площадок. По сути, представляет собой сообщество из нескольких брокеров, ведущих деятельность под единым брендом.
- United Traders. Европейская компания родом из Таллина, ориентированная на профессиональных игроков и проп-трейдинг. Основной рынок — Америка.
- eToro. Платформа для социального трейдинга с развитым сервисом подписок на копии сделок ведущих управляющих. Работает на 17 международных рынках.
- Freedom Finance. Европейский брокер с кипрской лицензией. Включен в структуру американской холдинговой группы Freedom Holding Corp. и аффилирован с русской компанией ИК «Фридом Финанс».
Ниже приведена сводные итоговые данные с результатами нашего исследования.
Сравнение брокеров
Just2Trade
Порог входа: 100$.
Достоинства:
- Полный спектр финансовых инструментов, в том числе Forex, на одном счете.
- Страхование счетов на сумму до 20 тысяч евро.
- Наличие круглосуточной и ежедневной русскоязычной поддержки.
- Большой набор готовых продуктов и решений.
- Оперативное участие в IPO.
- Одни из самых низких комиссий для трейдеров, практикующих алгоритмическую и высокочастотную торговлю.
Недостатки:
- Присутствуют комиссионные сборы с дивидендных выплат — 2-3%.
- Есть комиссии за неактивность, за простые и голосовые поручения.
- Серьезная ежемесячная плата за использование трейдерских терминалов — от 40 до 250 долларов.
- После приобретения компанией «Финам» юрисдикция сменилась с американской на кипрскую.
Размер комиссий:
- Биржи США — 0,006% за акцию, Европы — от 0,5% до 0,15% от суммы сделки, Азии — от 0,3% до 0,7% от суммы сделки.
- Опционы — 5 долларов за контракт; фьючерсы — от 1 доллара за контракт; облигации — 0,128% от суммы сделки.
- Комиссия овернайт —0,025%.
- Форекс — 2 доллара за лот.
- Металлы — 2 доллара за лот.
- Маржинальная торговля — 0,025% в сутки.
InteractiveBrokers
Порог входа: отсутствует.
Достоинства:
- Страхование средств на сумму до 500 тысяч долларов. Брокер является членом SIPC.
- Выход более чем на сотню площадок по всему свету. Обширнейший набор финансовых инструментов.
- Отсутствие требований к минимальному размеру депозита.
- Самые низкие комиссии по операциям на американском рынке.
- Предусмотрен бесплатный вывод денег 1 раз в месяц.
- Продвинутая торговая платформа TWS.
- Мобильные приложения для торговли «на ходу», в том числе с поддержкой управления голосом.
- Наличие русскоязычной поддержки.
Недостатки:
- Сложный и медленный процесс регистрации с передачей массы персональных сведений.
- Присутствует определенный риск блокировки счетов российских инвесторов.
- Введена комиссия за неактивность — от 10 до 20 долларов ежемесячно.
- С одного счета нельзя получить доступ ко всем финансовым инструментам.
- Сложный для понимания новичками терминал для торговли.
Размер комиссии:
- Биржи США — от 0,0035% до 0,005% за акцию, Европы — от 0,05% до 0,15% от суммы сделки, Азии — 0,08% от суммы сделки.
- Фьючерсы — от 0,1 доллара за контракт; опционы — от 0,15 доллара за контракт; облигации — от 0,0001% от номинальной стоимости.
- Маржинальная торговля — от 0,25% в сутки.
EXANTE
Порог входа: 10 000$.
Достоинства:
- Интуитивно понятный интерфейс и фирменное приложение.
- Доступна копирайтинговая торговля.
- Оперативный вывод средств под низкую комиссию.
- Широкий набор инструментов, в том числе криптовалютных.
- Техническая оперативность.
- Наиболее выгодные комиссии для торговли на европейских биржах.
- Имеется русскоязычная поддержка.
Недостатки:
- Временно закрыта возможность заключения новых договоров с россиянами.
- Высокий порог входа.
- Неоднозначная система страхования счетов, связанная с тем, что платформа является коалицией брокерских компаний.
- Отсутствие услуги доверительного управления, консультационных и аналитических услуг.
- Неудобные условия маржинального кредитования.
Размер комиссии:
- Площадки США — 0,02 доллара за акцию, Европы — от 0,02% до 0,18% от суммы сделки, Азии — от 0,1% до 0,1927% от суммы сделки.
- Фьючерсы и опционы — от 1,5 до 2,5 доллара за контракт.
- Маржинальная торговля: 0% при маржинальных требованиях менее 100% доступного баланса пользователя; 100% годовых — при требованиях, превышающих размер клиентского депозита.
- Ставка по коротким позициям фиксированная — 12% годовых.
United Traders
Порог входа: 300$.
Достоинства:
- Лучшие комиссии для трейдинга.
- Возможность ведения проп-трейдинговой торговли.
- Возможность настройки системы риск-контроля и выставления лимитов.
- Курсы обучения трейдингу и услуги сопровождения инвесторов.
- Удобный функционал для вложений в pre-IPO, SPAC и OTC.
Недостатки:
- На неопределенный срок приостановлено открытие счетов для резидентов России, заблокирован доступ к сайту с российских IP-адресов.
- Отсутствие выхода на валютный и срочный рынки.
- Необходимость участия в конкурсе на тестирование навыков обращения с платформой Aurora (проводится 1 раз в год) или платного обучения (для тех, кто не хочет ждать конкурса).
Размер комиссии:
- Площадки США — от 0,0066 (+ 60 долларов ежемесячно за использование платформы Aurora) до 0,05 доллара за акцию.
- Маржинальная торговля — 10% годовых.
- Кредитное плечо — от 1 × 20 до 1 × 5.
- Овернайт плечо — 1 × 2.
eToro
Порог входа: 50$.
Достоинства:
- Доступна копирайтинговая торговля и услуга автоследования за лучшими управляющими.
- Имеется русскоязычная версия сайта и поддержка.
- Возможность торговли дробными акциями.
- Кредитное плечо до 1 × 30.
- Удобный интерфейс для криптотрейдинга.
- Web-терминал собственной разработки.
- Развитая социальная сеть для участников биржевой торговли.
- Широкий набор активов, большое разнообразие CFD.
Недостатки:
- Организация не заключает договоров с россиянами, поэтому подходит только для жителей соседних с Россией государств.
- Высокие спреды, исключающие скальпинг.
- Присутствуют проскальзывания цен.
- При торговле реальными акциями компания выступает в качестве субброкера, CFD-контрактами — в качестве дилера.
- Поддержка работает 5 дней в неделю, общение на русском языке ограничено рабочим временем.
- Брокерская лицензия открыта в оффшорной зоне Кипра.
Размер комиссии:
- Комиссия по операциям с ценными бумагами отсутствует.
- Рыночный спред по акциям и ETF составляет 0,09%.
- Криптовалюты — 1% от объема.
- Размер кредитного плеча при маржинальном кредитовании — от 1 × 1 до 1 × 30.
- Комиссия при маржинальной торговле — 6,4% + 1-месячная ставка LIBOR при переносе ask-позиции; 2,9% + 1-месячная ставка LIBOR при переносе bid-позиции.
Freedom Finance
Порог входа: 1$.
Достоинства:
- Брокерская контора входит в холдинговую группу, акции которой обращаются на бирже NASDAQ, что говорит в пользу надежности.
- Один из самых удобных сервисов для заработка на IPO.
- Компания имеет обширную офисную сеть в нескольких государствах, среди которых — Россия, Казахстан, Узбекистан, Украина.
- Имеется поддержка на русском языке, работающая круглосуточно 7 дней в неделю.
Недостатки:
- Акцент на состоятельных клиентах с капиталом, превышающим 20 тысяч долларов, для мелких инвесторов условия менее комфортны и выгодны.
- Привлекательные комиссии предполагаются только для владельцев депозитов более 50 тысяч долларов.
- Организация имеет лицензию в оффшорной зоне (Белиз, Кипр).
Размер комиссии:
- Биржи США, Европы и Азии — от 0,008 до 0,02 доллара или евро за акцию в зависимости от выбранного тарифа.
- Опционы — 0,65 доллара за контракт.
- Маржинальное кредитование — 12% в год.
Заключение
Изучение условий обслуживания шести иностранных посредников позволяет сделать вывод, что наиболее выгодное, надежное и комфортное партнерство в торгах на фондовом рынке обеспечивают брокеры Just2Trade и Interactive Brokers. У них привлекательные тарифы, развитая система страхования, огромное разнообразие торговых активов на множестве бирж и качественный сервис. Кроме того, эти компании сохраняют лояльность к российским клиентам даже в условиях массового санкционного давления.
Впрочем, остальные участники рейтинга тоже заслуживают внимания и вполне могут заинтересовать пользователей с более узкой специализацией и специфическими запросами в инвестициях.
