Новости по акциям APA (APA)

Компания APA сократила добычу природного газа и сжиженных углеводородов (СУГ) в США во втором квартале из-за низких цен и завершила продажу активов в Нью-Мексико. APA заявила, что снижение производства было обусловлено неблагоприятными рыночными условиями, включая падение цен на основные энергетические ресурсы. В то же время, продажа активов в Нью-Мексико позволила компании улучшить свою финансовую гибкость и сосредоточиться на более перспективных проектах. Компания также планирует направить дополнительные ресурсы в разрабатываемые проекты в Пермском бассейне, где ожидается увеличение производства в ближайшие годы. В 2022 году производство природного газа в США составило около 930 миллиардов кубических метров, из которых около 20% приходилось на штат Техас.

В Соединенных Штатах добыча сырой нефти в бассейнах Мидленд и Делавэр стремится повысить эффективность работы за счет увеличения объемов производства с использованием меньшего количества буровых установок. Маржа EBITDA компании составляет 58,80%, что является крайне интересным показателем. Кроме того, маржа свободного денежного потока после обслуживания долга составила 22,45%, что также весьма значимо. Следует отметить, что если годовой показатель последнего значения сравнить с текущей стоимостью предприятия (EV) в размере 13,15 миллиарда долларов, то коэффициент отношения EV к EBITDA составляет 2,21x. Средний уровень добычи нефти в регионе бассейнов Мидленд и Делавэр превысил 4,5 миллиона баррелей в сутки. В последние годы повышение эффективности производства стало приоритетом для нефтедобывающих компаний, которые стремятся снизить затраты при увеличении выхода продукции.

ARRAY продвигает стратегию баланса систем с передовыми инженерными решениями для фундаментов и системами крепления с фиксированным наклоном. Компания ARRAY Technologies известна на рынке своими инновациями в области солнечной энергетики, предлагая надежные и эффективные решения для монтажа солнечных панелей. Недавно компания объявила о новых инициативах, направленных на улучшение устойчивости и эффективности своих систем за счет интеграции инженерных решений для фундаментов и использования фиксированных систем крепления. Эти усилия направлены на увеличение прочности и долговечности солнечных установок, что особенно важно в условиях экстремальных погодных условий.

Корпорация APA торгуется по оценкам, характерным для рецессионных периодов, с ультранизкими коэфициентами цена/продажи и цена/денежный поток, которые редко встречаются вне кризисных периодов. Акции приносят высокую доходность свободного денежных потока в 17% и выше среднего дивидендную доходность в 5,4%, что делает их привлекательными для получения дохода и вложений в сфере нефти и газа. Основные риски включают высокую долговую нагрузку и вероятность продолжительного низкого уровня цен на ископаемое топливо. Однако сроки погашения долгов являются управляемыми, а денежные потоки остаются стабильно высокими. APA Corporation ведет свою основную деятельность в секторе разведки и добычи нефти и газа. Основанная в 1954 году, компания активно работает в таких регионах, как США, Великобритания и Египет, что способствует её устойчивости и диверсификации активов.

APA формализовала февральское приобретение BioVaxys активов бывшей компании IMV Inc. BioVaxys Technology Corp. и Horizon Technology Finance Corporation заключили следующее дополнение к соглашению о покупке активов для приобретения полного портфеля активов и интеллектуальной собственности, основанных на платформенной иммунной технологии DPX™, разработанной канадской биотехнологической компанией IMV Inc. В разделе 12 соглашения от 11 февраля 2024 года содержится пункт о достижении определенных результатов, согласно которому BioVaxys должна продемонстрировать привлечение капитала в размере 10 миллионов долларов США до 31 декабря 2024 года. 9 декабря 2024 года компании Horizon и BioVaxys согласовали изменение, при котором крайний срок перенесен на 30 июня 2025 года. BioVaxys Technology Corp. специализируется на разработке вакцин и других биотерапевтических средств, и эта сделка с IMV Inc. усиливает её исследовательские возможности. Платформа DPX™ позволяет эффективно обучать иммунную систему организма, что может быть полезно в разработке новых вакцин. BioVaxys стремится использовать эту технологию для создания лечения различных инфекционных и онкологических заболеваний.

Акции корпорации APA упали примерно на 30% из-за низких цен на нефть, однако результаты первого квартала 2025 года превзошли ожидания, вызвав рост на 8% после публикации отчёта о прибылях. Руководство компании сосредоточилось на снижении затрат и повышении эффективности бурения в Пермском бассейне и египетских газовых активах, что является положительным индикатором для будущей деятельности. Несмотря на такие риски, как задолженность и нестабильные цены на нефть, акции APA недооценены по сравнению с конкурентами, что представляет собой спекулятивную возможность для покупки для терпеливых инвесторов. Компания APA Corporation также является значительным игроком в разработке энергетических проектов за пределами США, включая открытие новых месторождений нефти и газа. В 2023 году корпорация инвестировала значительные средства в экологически безопасные технологии для повышения эффективности своих операций.

В первом квартале среднесуточная добыча APA составила 468 978 баррелей нефтяного эквивалента (67% жидкие углеводороды), что на 20,5% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и выше нашего прогноза в 465 009 баррелей нефтяного эквивалента в день. Данные показывают значительный рост производственного потенциала компании. APA добилась этого увеличения в основном за счет развития своих активов в Северной Америке и устойчивых инвестиций в технологии добычи.

APA Corporation объявила о результатах первого квартала 2025 года. Результаты можно найти на веб-сайте компании, перейдя по адресу www.apacorp.com или investor.apacorp.com. APA Corporation является одной из ведущих энергетических компаний, занимающейся разведкой и добычей нефти и природного газа. В первом квартале 2025 года компания продолжила активно развивать свои проекты по добыче углеводородов в регионах Северной Америки и Африки. Показатели компании демонстрируют устойчивый рост на фоне стабильных мировых цен на нефть.

Проект стоимостью 9 миллиардов долларов в Суринаме компании APA Corporation, реализуемый совместно с TotalEnergies, а также недавнее приобретение Callon Petroleum обещают значительные синергии по затратам и улучшение эффективности, что делает акции компании недооценёнными при цене 16 долларов. Диверсифицированная база активов компании в США, Египте и Великобритании снижает волатильность доходов по сравнению с конкурентами, работающими исключительно в США. Выкуп акций по цене 23-24 доллара указывает на значительную недооцененность при цене 16 долларов за акцию. Проекты в Суринаме и другие международные активы APA Corporation подчеркнули стратегию компании по расширению своего присутствия на мировых рынках. TotalEnergies является одной из крупнейших энергетических компаний в мире, что добавляет уверенности в успешной реализации совместного проекта. Диверсификация активов также способствует снижению рисков, связанных с волатильностью цен на нефть и газ на мировых рынках.

Корпорация APA рассматривается как выгодная инвестиционная возможность с потенциалом роста благодаря разведке, однако её высокая задолженность и зависимость от цен на сырьевые товары требуют высокой терпимости к рискам. Основные районы деятельности компании включают бассейн Пермского периода, Египет и Северное море, а перспективы для разведки имеются в Аляске, Суринаме и Уругвае. Ключевыми рисками являются высокая долговая нагрузка, незащищённость от колебаний цен на сырьевые товары и зависимость от разработки проекта GranMorgu в Суринаме. В 2023 году APA Corporation усилила своё присутствие в Суринаме, начав реализацию нескольких стратегически важных проектов. Кроме того, компания продолжает инвестировать в разработку энергетических ресурсов в Египте, что помогает ей укрепить своё положение на африканском континенте.

APA Corporation и ее партнеры Lagniappe Alaska, дочерняя компания Armstrong, и Oil Search (Alaska), дочерняя компания Santos Limited, объявили о результатах успешного тестового запуска разведывательной скважины Sockeye-2. Apache владеет 50% долей в проекте, Lagniappe - оператор проекта, и Santos - по 25% доли, в 325 411 акрах разведочного блока, расположенного на государственных землях восточного Северного склона. Результаты испытаний показали высокую потенциальную продуктивность скважины, что открывает новые перспективы для разведки и добычи нефти в этом регионе. Северный склон Аляски давно привлекает внимание крупных нефтяных компаний из-за богатых запасов углеводородов. Этот проект является частью более широкой стратегии компании по увеличению добычи и расширению ее ресурсной базы в Северной Америке.