Jersey Mike's Subs (JMKE): обзор акций

Jersey Mike's теперь торгуется примерно по 18 EBITDA. По оценке автора, более привлекательное соотношение риска и потенциальной доходности и двузначный потенциал роста котировок оправдывают повышение рейтинга до «Покупать». JMKE отличается одной из лучших экономик отдельной точки: срок окупаемости для франчайзи составляет около трех лет, а высокая средняя выручка на ресторан в разных регионах поддерживает значительный потенциал расширения. Основатель Питер Канкро возглавляет экспансию в Великобританию с целью открыть 400 ресторанов. Автор считает этот план убедительным и допускает повторение американского успеха в условиях конкуренции с уже закрепившимися игроками.

Компания Jersey Mike's (NYSE:JMKE) отчиталась о прибыли за второй квартал, которая превзошла скорректированные прогнозы, однако выручка оказалась ниже ожиданий. Выручка за квартал составила 208 млн долларов, что на 10% больше по сравнению с прошлым годом, но ниже прогнозируемых аналитиками 209 млн долларов. Сеть сэндвичей также прогнозирует ускорение роста продаж в сопоставимых магазинах в текущем квартале, что поддержало позитивные настроения инвесторов.

Уолл-стрит проявляет оптимизм в отношении акций Jersey Mike's Subs (NASDAQ:JMKE), поскольку три крупных банка начали покрытие с рекомендациями «Покупать». Аналитики отмечают масштабируемую франшизу с высокой маржой и значительным потенциалом роста как на внутреннем, так и на международном рынках. Jefferies начал покрытие с рекомендацией «Покупать» и целевой ценой 29 долларов, UBS — с рекомендацией «Покупать» и целевой ценой 28 долларов, а Bank of America также запустил покрытие с рекомендацией «Покупать» и целевой ценой 27 долларов.