Обзор акций Prudential (PUK)

Акции Prudential торгуются с форвардным коэффициентом P/E менее 8 и с P/B около 1, предлагая привлекательную долгосрочную ценность благодаря стабильному основному бизнесу и сбалансированной, капитально-эффективной финансовой модели. Доходность акций составляет стабильные 5,6%, что поддерживается сильным денежным потоком, дисциплинированной политикой возврата капитала и приверженностью руководства к выплатам акционерам через дивиденды и выкуп акций. Основные американские направления бизнеса, в частности, коллективное страхование и индивидуальные пенсионные программы, показали сильные результаты в первом квартале 2025 года, в то время как PGIM обеспечил чистый приток средств, несмотря на давление на комиссии, вызванное рыночными факторами, и снижение доходов от производительности. Компания Prudential была основана в 1875 году и имеет штаб-квартиру в Ньюарке, штат Нью-Джерси. На сегодняшний день она является одной из крупнейших страховых компаний в мире. В 2024 году Prudential увеличила свои инвестиции в устойчивое развитие и управление окружающей средой, что также способствует её долгосрочной устойчивости на рынке.

Компания Prudential Financial предлагает возможность парного трейдинга между своими облигациями младшего уровня — PRH и PFH, с минимальным кредитным риском из-за одного и того же эмитента. Облигации PRH торгуются с премией при более низкой доходности, в то время как PFH торгуются ниже номинала с более высокой доходностью и лучшим потенциалом роста. Длинная позиция по PFH и короткая по PRH может использоваться для захвата конвергенции доходности, эксплуатируя текущее неправильное ценообразование между двумя облигациями. Prudential Financial — одна из крупнейших страховых и финансовых компаний в мире, предоставляющая широкий спектр услуг, включая управление активами и страхование. Компания активно работает на международных рынках и имеет более чем 140-летнюю историю. Основное внимание в стратегии компании уделяется снижению финансовых рисков и обеспечению стабильной доходности для инвесторов.

Небанковские кредиторы, такие как Affirm, создают пул крупных финансовых партнеров, чтобы обеспечить себя достаточным капиталом для выдачи займов, даже когда публичные долговые рынки замораживаются. Такие компании полагаются на широкий спектр источников финансирования, включая институциональных инвесторов и инвестиционные банки, чтобы минимизировать риски, связанные с возможными перебоями на рынках. Affirm и другие подобные кредиторы играют все более значимую роль в финансовой экосистеме, предлагая потребителям альтернативные варианты займов, без необходимости использования традиционных банков. В июле 2023 года Affirm объявила о партнерстве с американскими банками, для увеличения объема предлагаемых кредитов.

Prudential Financial, Inc. объявила о выплате квартальных дивидендов в размере $1,35 на акцию обыкновенных акций. Эти дивиденды будут выплачены 12 июня 2025 года акционерам, зафиксированным в реестре на закрытие рабочего дня 20 мая 2025 года. Prudential Financial, Inc., ведущий мировой поставщик финансовых услуг и крупный глобальный инвестиционный менеджер, управляет приблизительно $1,5 трлн активов по состоянию на 31 марта 2025 года. Компания ведет свою деятельность в США и Азии. Prudential активно инвестирует в различные секторы, включая страхование жизни, управление пенсионными активами и аннуитеты, что делает её одной из крупнейших финансовых организаций в мире.

Акции Prudential Financial упали на 7% за последний год, но недавние устойчивые финансовые результаты и благоприятный макроэкономический прогноз заставляют меня настроиться более оптимистично. Компания отчиталась о прибыли в первом квартале в размере $3,29 на акцию, превзойдя прогнозы, благодаря высокому спросу на менее рискованные пенсионные продукты и положительным чистым потокам в управлении активами. Надежный баланс Prudential, высокая ликвидность и стабильные дивиденды в размере 5,3% поддерживают убедительный инвестиционный тезис, при этом акции торгуются ниже 1,1x от балансовой стоимости. Prudential Financial является одной из крупнейших американских страховых компаний, основанной в 1875 году. Компания предлагает широкий спектр финансовых услуг, включая страхование жизни, аннуитеты, пенсионные и инвестиционные продукты. В 2022 году общий объем активов компании составил около 1,7 триллиона долларов.

Доходность акций Prudential Financial более 5% является надежной, и компания остается в состоянии обеспечивать более высокий средний однозначный рост годовых дивидендов в ближайшие годы. Устойчивая репутация компании, ее достойные результаты по сравнению с эталонами и огромный адресуемый рынок в сфере пенсионных услуг должны стать катализаторами роста. Prudential Financial поддерживает гораздо больше ликвидности, чем это необходимо для достижения ее целей. Prudential Financial является одной из крупнейших финансово-страховых компаний в мире, обслуживающей миллионы клиентов в десятках стран. Компания предоставляет широкий спектр услуг, включая страхование жизни, пенсионные планы и управление инвестициями. В последние годы Prudential активно развивает цифровые решения для улучшения обслуживания клиентов и повышения эффективности своих операций.