Обзор акций Carlyle Group (CG)

Фонд Carlyle Credit Income рефинансировал свои привилегированные акции, выпустив привилегированные акции серии D с купоном 7,375%, сроком погашения в 2028 году, по более низкой ставке. CCID предлагает более короткую продолжительность и более низкую стоимость капитала, извлекая выгоду из падающих процентных ставок и возросшей осведомленности рынка о портфеле CCIF. Новые акции CCID могут быть отозваны начиная с октября 2026 года, поэтому инвесторам следует сосредоточиться на доходности до худшего и избегать уплаты значительных премий. Фонд Carlyle Credit Income известен своей стратегией управления активами, ориентированной на кредитные рынки. Реализация данной операции по рефинансированию позволила снизить финансовые обязательства фонда и оптимизировать структуру капитала. Привлечение инвесторов происходит на фоне роста доверия к стратегиям управления фонда.

Компания Carlyle Secured Lending, Inc. (далее "Компания") сегодня объявила о намерении выкупить все свои находящиеся в обращении 8,20% облигации на общую сумму $85,000,000 с погашением в 2028 году (далее "Облигации 2028") 1 декабря 2025 года (далее "Дата выкупа"). Уведомление о выкупе будет отправлено всем зарегистрированным держателям Облигаций 2028 через U.S. Bank Trust Company, National Association, который является правопреемником The Bank of New York Mellon Trust Company, N.A (далее "Трастовый управляющий"), в соответствии с условиями Договора о заимствовании, датированного 20 ноября 2023 года (далее "Основной договор"), заключенного между Компанией и Трастовым управляющим, а также Первого дополнительного договора, датированного 20 ноября 2023 года (вместе с Основным договором, "Договор"). Цена выкупа для Облигаций 2028 будет соответствовать 100% основной суммы Облигаций 2028, которые подлежат выкупу, плюс накопленные и невыплаченные проценты, которые иначе подлежали бы выплате за текущий квартальный период начисления процентов, накопленные до, но исключая, Дату выкупа. В связи с выкупом Облигации 2028 будут исключены из листинга на Nasdaq Global Select Market. Carlyle Secured Lending, Inc. является бизнес-развлекательной компанией, специализирующейся на частном кредитовании и инвестициях в средние компании. Облигации с процентной ставкой 8,20% выпускались в 2023 году, и предусматривалось их погашение в 2028 году. Это одно из стратегических решений компании в области управления задолженностью и оптимизации структуры капитала.

Инвестиционный фонд Carlyle Credit Income Fund (далее — "Фонд"), являющийся внешне управляемым закрытым фондом, специализирующимся на инвестициях преимущественно в долевые и младшие долговые транши обеспеченных кредитных обязательств, заключил Соглашение о покупке с некоторыми институциональными инвесторами на покупку и продажу приблизительно 17,500 акций 7.25% Привилегированных конвертируемых акций серии E Фонда с погашением в 2030 году (далее — "Конвертируемые привилегированные акции") с ликвидационным приоритетом $1,000.00 за акцию. Фонд ожидает получить чистую выручку (до вычетов расходов) от продажи Конвертируемых привилегированных акций в размере приблизительно $16.275 миллионов. Ожидается, что размещение будет завершено примерно 30 октября 2025 года при условии выполнения обычных условий закрытия сделки. Carlyle Credit Income Fund занимает важное место в структуре рынка обеспеченных кредитных обязательств, привлекая крупные инвестиции. Управление фонда осуществляется компанией The Carlyle Group, которая является одним из ведущих глобальных инвестиционных гигантов. На рынке США купонные акции показывают стабильный рост, что делает инвестиции в такие активы привлекательными для инвесторов.

Фонд Carlyle Credit Income Fund («Фонд») сегодня объявил, что установил цену на публичное предложение 1,2 миллиона акций своих привилегированных акций серии D с годовой процентной ставкой 7,375%, срок погашения которых наступит в 2028 году, по публичной цене предложения в 25 долларов за акцию. Это принесет Фонду чистые поступления в размере примерно 29,4 миллиона долларов после уплаты скидок и комиссий андеррайтерам, а также расчетных расходов на предложение, подлежащих оплате Фондом. Привилегированные акции получили рейтинг 'BBB+' от Egan-Jones Ratings Company, независимого рейтингового агентства. Фонд Carlyle Credit Income Fund — это закрытый фонд, зарегистрированный на Нью-Йоркской фондовой бирже, который фокусируется на инвестициях в высокодоходные кредитные продукты. Старший управляющий директор фонда — Марк Дженкинс, который имеет значительный опыт в управлении кредитными инвестициями.

Бывшие руководители Morgan Stanley Джефф Левин и Кунал Сони стали партнерами компании Thoma Bravo. Левин назначен главой Thoma Bravo Credit. Thoma Bravo, ведущая инвестиционная фирма в области программного обеспечения, объявила, что Джефф Левин и Кунал Сони присоединились к компании в качестве партнеров на платформе Thoma Bravo Credit. Thoma Bravo занимается инвестициями в программное обеспечение и данные, фокусируясь на стратегиях выкупа и роста капитала. В последние годы она реализовала несколько крупных сделок, включая приобретение компаний McAfee и Sophos. Компания известна своим опытом в управлении активами в секторе высоких технологий.

Акции Carlyle Secured Lending, Inc. торгуются с более чем 25% дисконтом к чистой стоимости активов, близко к исторически низким уровням, предоставляя привлекательную возможность для входа на рынок. Историческая средняя рентабельность собственного капитала (ROE) CGBD составляет 7,76%, а ожидаемая ROE при текущих скидках составляет 7,27%, что превосходит доходности облигаций в данном секторе. Облигации компании приносят около 5,7% годовых, но обыкновенные акции CGBD предлагают более высокую доходность для тех, кто готов принять на себя больший кредитный риск. Carlyle Group, управляющая компания CGBD, является одним из крупнейших в мире инвестиционных фондов со значительным опытом в управлении активами. Акции подобного рода компаний могут подвергаться значительным колебаниям на фоне изменений в экономической обстановке и доверии инвесторов.